Предмет: институциональная сторона деятельности фирмы, общие закономерности институциональной организации, но не конкретика во всем ее богатстве (предмет спецкурса “Введение в бизнес”).
План:
1. Фирма как форма организации предпринимательской деятельности.
2. Организационно-правовые формы фирмы.
3. Предпринимательство и целевая направленность деятельности фирмы.
1. Фирма как форма организации предпринимательской деятельности.
а) основные производственные структуры рыночной экономики.
В результате развития общественного разделения труда производственная система общества структурировалась таким образом, что появились предприятия, фирмы, отрасли.
Предприятия - это особые производственные единицы, которым свойственно:
- сосредоточение специализированных средств производства и рабочей силы в одном месте;
- специализированные методы организации производственного процесса;
- выполнение одной или нескольких функций по производству и распределению товаров и услуг.
ЭТО - фабрики, заводы, шахты, фермы, магазины... Они представляют собой технологические звенья производственной системы общества. Как же они оформлены экономически? Действующие предприятия могут выступать:
а) как самостоятельные хозяйственные единицы;
б) как зависимые производственные ячейки более общей хозяйственной организации, объединяющей в единое целое несколько предприятий.
Фирма - это хозяйственная единица, имеющая особую цель деятельности и свой экономический интерес, осуществляющая организацию производства на предприятиях за свой собственный счет, на свой риск и несущая имущественную ответственность по результатам деятельности.
Фирма - это имя, под которым предприниматель ведет свои дела.
Фирма - это хозяйственная единица экономики рыночного типа, зарегистрированная в соответствующей правовой форме.
Фирма взаимодействует на рынке с другими фирмами. работающими в той же сфере деятельности, возникает экономическая структура, которая называется отраслью.
Отрасль - это группа фирм, производящих подобную продукцию и формирующих предложение товаров на каком-либо определенном рынке.
б) фирма как хозяйственная единица.
Проблема: что стоит за формулой “превратить российские предприятия в фирмы.
Производящие единицы (предприятия) становятся фирмами лишь при определенных условиях:
1. Необходимо появление ответственного собственника, ведущего дело на данном предприятии. В России эта задача решается в ходе акционирования, приватизации, налаживания системы государственного управления имуществом, формирования системы ответственности собственника за результаты деятельности.
Целевая направленность: Как показывают социологические исследования, у директоров российских предприятий сохраняется старая целевая ориентация. Это - сохранение объемов выпуска (45% директоров), объемов финансирования, численности занятых. Интерес сохранения масштабов предприятия в целях закрепления своей экономической роли в регионе, престижа. Интерес “выживания любой ценой”.
Ответственность: не действует институт банкротства. За 1995 год в российских судах принято в производство 1108 дел о банкротстве, признаны банкротами 469 предприятий, назначено внешнее управление в 135 случаях. В судах любой крупной западной страны количество банкротств ежегодно измеряется десятами и сотнями тысяч.
2. Необходима коммерциализация деятельности предприятия, перевод деятельности на принципы коммерческого расчета. Что это означает?
- Переход от оперативно-хозяйственной самостоятельности к экономической самостоятельности.
Российские предприятия раньше никогда не занимались собственно “фирменными проблемами”: поиском рыночной ниши, выбором ассортимента производства, самостоятельным поиском партнером, маркетинговыми проблемами и т.п.
- Переход от “мягких бюджетных ограничений” с изъятием прибыли и покрытием убытков к “жестким бюджетным” ограничениям.
До сих пор существует проблема неотделенности финансов предприятия от финансов государства: прямой государственное финансирование (посевная компания, завозы); государственные неплатежи; неплатежи предприятий по производственной цепочке.
Проблема: как перейти к самостоятельному поиску возмездных источников финансирования своей деятельности.
Региональный бюджет Кузбасса: в А-С создать производство авиатоплива, в Кемерове - достроить международный аэропорт, самолеты будут садиться на заправку, будет развиваться гостиничный бизнес. Исследовался ли рынок? Кто понесет затраты и ответственность? Логика перераспределения.
- Переход от ограниченной самоокупаемости к полному самофинансированию.
Самоокупаемость предполагает достижение окупаемости всех текущих затрат ведения коммерческой деятельности. Самофинансирование предполагает обеспечение расширения и развития производства за свой собственный счет.
“Псевдорыночная” коммерциализация деятельности российских предприятий: интерес выживания любой ценой; широкое использование монопольной власти на рынке; необоснованное вздувание цен, связанное с неосвоенностью производственных предпринимательских функций; неплатежи как способ преодоления “жестких бюджетных ограничений в условиях отсутствия правовых механизмов ответственности за них.
Результат: взаимное обескровливание партнеров, массовые неплатежи.
в) фирма как экономическая организация.
В рыночной системе свободной координации экономической деятельности людей фирма представляет собой ячейку, организованную на противоположных р.с. принципах. Ей характерна координация путем объединения (кооперации) индивидуальных действий на основе инструкций и распоряжений предпринимателя. Это - иерархическая структура. Р.Коуз:”фирма - это система отношений, возникающих когда направление ресурсов начинает зависеть от предпринимателя”.
Предприниматель объединяет разрозненные экономические ресурсы, заключая с их владельцами специфические контракты (аренды земли, трудовой договор, договор займа и т.п.). Признаки фирмы как экономической организации:
1. Она является закрытой, иерархически выстроенной системой.
2. Она организуется для достижения определенной цели, формулируемой предпринимателем и не сводимой к целям деятельности ее отдельных участников.
3. Она представляет собой комбинацию экономических ресурсов, ее участники подчиняются специфическому внутрифирменному разделению труда.
4. Она представляет собой специфическую систему отношений, в которой каждый подчиняется установленным нормам поведения, в которой существует контроль за соблюдением этих правил.
Когда же иерархическая система становится более эффективной по сравнению с произвольной координацией экономической деятельности людей? На этот вопрос отвечает теория фирмы Р.Коуза. Р.Коуз показал, что фирма как экономическая организация возникает тогда, когда трансакционные издержки рыночной координации деятельности (на контракты, на процедуры принятия совместных решений...) превышают издержки, связанные с внутренней организацией, с отношениями господства-подчинения.
Например, в 1991-1992 годах в результате распада централизованной системы распределения товаров издержки внутренней организации оптово-розничной торговли резко выросли. Внутренние издержки > трансакционных издержек “челноков”, выброс торговли на улицу. Следующий этап: В результате освоения торговых технологий, организации торговых потоков, организации труда, внутренние изжержки < трансакционных издержек “челноков”. Организованная торговля восстанавливается.
Теория фирмы Р.Коуза отвечает и на другой вопрос: как трансакционные издержки и издержки внутренней организации влияют на размеры фирмы:
1. Чем меньше издержки организации и чем медленнее они растут, тем большего размера будет фирма. Например, фирма по ремонту бытовой техники на дому: высокие издержки организации, управления и контроля за работниками - небольшая фирма.
2. Чем меньше ошибок организации делает предприниматель, тем большего размера будет фирма. Например, отлаженная конвейерная система и минимум ошибок иерархической организации. Наоборот, дилерская сеть по продаже автомобилей, число ошибок управления резко возрастает.
3. Чем больше снижается для фирмы цена предложения экономических ресурсов, тем большего размера будет фирма. Например, крупный производитель как работодатель может навязать свои условия оплаты труда. Наоборот, интеллектуальная собственность и невозможность навязать условия.
2. Организационно-правовые формы фирмы.
а) виды фирмы.
Выделяют несколькопризнаков классификации фирм:
1. По виду хозяйственной деятельности: промышленные, торговые, специализирующиеся в области транспорта и связи, банковские, финансово-инвестиционные, научно-исследовательские, инновационные, консультационные и т.п.
2. По отраслевой принадлежности: одноотраслевые и многоотраслевые. См. самостоятельно: горизонтальная и вертикальная интерграция, диверсификация и конгломерация.
3. По масштабам деятельности: местные фирмы, общенациональные фирмы, транснациональные фирмы (ТНК - подразделения в 2х и более странах, единая цель деятельности, связь через отношения собственности).
4. По размерам: крупные, средние и малые фирмы (основной критерии - объемы занятости, производства).
5. По организационно-правовым формам.
а) экономические факторы, определяющие выбор организационно-правовой формы фирмы.
Фирма - это экономическая организация, которая в обязательном порядке регистрируется в определенной правовой форме. В каждой стране существуют свои особенные организационно-правовые формы фирмы, сложившиеся исторически. Мы выделим чистые формы (модели): единоличные фирмы, партнерства (товарищества), акционерные общества. Самостоятельно. Важно выделить закономерности институциональной организации, имеющей страновую специфику. От чего будет зависеть выбор организационной-правовой формы?
1. Характер ресурсов, вовлекаемых в хозяйственный оборот (простой - сложный труд; стратегические запасы полезных ископаемых и т.п.). Простой - конвейер - крупное - АО. Ремесленное мастерство - единоличная.
2. Характер деятельности: традиционная - инновационная. Инновационная фирма обычно предполагает соучастие в собственности ее ведущих сотрудников.
3. Связь с потребителем: прямая - опосредованная. Прямой контакт с потребителем требует заинтересованности каждого сотрудника фирмы в результатах деятельности и соучастия в собственности ее ведущих сотрудников.
4. Масштабы деятельности: малая, средняя, крупная фирма.
5. Выполняемые фирмой функции: экономические - социальные; производство частных - общественных товаров. Поэтому возникают и некоммерческие организации, государственные предприятия, производственные и потребительские кооперативы.
Коммерческий сектор - ориентирован на прибыль.
Некоммерческий сектор - ориентирован на реализацию образовательных, культурных, научных и благотворительных программ, способствующих сохранению и преумножению интеллектуального богатства общества. Он способствует созданию благоприятной среду для развития и усложнения предпринимательской деятельности (условия НТР).
В некоммерческом секторе может производиться прибыль, но она не является основной целью деятельности и не распределяется между участниками некоммерческого предприятия. Она реинвестируется в развитие фундаментальных социальных сфер общества.
Некоммерческий сектор включает в себя некоммерческие государственные и негосударственные предприятия: потребкооперацию. вузы, клиники, музеи, фонды, органы печати. ассоциации, союзы и т.п.
3. Предпринимательство и целевая направленность деятельности фирмы.
а) собственность и предпринимательство.
Становление предпринимательства происходило в условиях единства собственности и предпринимательской деятельности. Для того, чтобы заняться предпринимательством (организацией производственного и рыночного процессов) надо было быть собственником (соответствующие огр.-правовые формы: единоличные, товарищества - объединение деятельности и капиталов).
Появление и развитие акционерных обществ привело к функциональному разделению денежного капитала (собственности) и реального капитала (предпринимательства). Владелец денежного капитала (сособственник капитала фирмы, акционер), не участвуя в организации производства, превратился во многом в номинального субъекта контроля за использованием менеджерами вложенного в фирму капитала. В корпорациях собственник и предприниматель оказались разными фигурами, имеющими особые интересы.
Сущность функционального разделения собственности и предпринимательства:
Собственник денежного капитала делает вклад в капитал фирмы в интересах получения дохода - процента на вложенный капитал. Он является инвестором и приобретает права контроля и рпва на часть получаемого дохода. Функции процента: он является оценкой редкости финансовых ресурсов, критерием перераспределения экономических ресурсов между потреблением и инвестициями.
|
Экономические ресурсы на потребление, деньги как деньги. |
Экономические ресурсы на инвестиции, деньги как капитал |
Чем больше процент, тем большая часть экономических ресурсов идет на инвестиции.
Предприниматель осуществляет организацию производственного и рыночного процессов. Он организует деятельность корпорации, а за это получает доход в виде прибыли на вложенный реальный капитал. Функции прибыли: оценка эффективности использования инвестиционных ресурсов, критерий отбора инвестиционных проектов. Она распределяет инвестиционные ресурсы между сферами экономической деятельности.
Если раньше (и сейчас в единоличных фирмах, товариществах) решения об объемах инвестиций и их направленности принимались одним хозяйствующим субъектом, то в настоящее время этот процесс распался на две части. В результате ответственность и риск инвестиций оказались рассредоточенными между множеством сособственников денежного капитала (акционерами, вкладчиками). Сформировались экономические условия для ускорения процессов внедрения в производство инновационных, обычно рискованных проектов.
Положение к доказательству: предпринимательская функция отделяется от имущественной основы, поскольку по своему характеру отражает не интерес собственника капитала, а общественные интересы. Что это значит?
б) основные черты предпринимательской деятельности.
Современные теории предпринимательства опираются на исследования Й.Шумпетера, который считал, что:
1. Важнейшим компонентом экономического роста являются изменения в технологии.
2. Управляет технологическими изменениями предприниматель. Он ищет “новые комбинации ресурсов”, он новатор, он рискует. “Новые комбинации ресурсов”:
- новые блага или новые качества благ (растворимый кофе - “nestle”);
- новые методы производства (Г.Форд - конвейер);
- освоение нового рынка сбыта (Россия);
- получение новых источников сырья;
- проведение реорганизаций (оргструктуры корпораций).
3. В ХХ веке основной фигурой инновационного процесса становятся профессиональные менеджеры крупнейших корпораций.
Таким образом, Й.Шумпетер выдвинул концепцию предпринимательства как “созидательного разрушения”. Он выделил две стороны предпринимательской деятельности:
1. Статическая эффективность - искусство приспосабливаться к сложившейся экономической ситуации. достижение максимального результата в данных условиях (равновесие замкнутого кругооборота);
2. Динамическая эффективность - искусство “новых комбинаций”, дающих экономике импульс к развитию.
В настоящее время в экономической теории оформилось следующее представление о предпринимательской деятельности. Считается, что она представляет собой объективный экономический процесс, носителем которого выступает личность определенного социально-психологического склада (анализ, новаторство, риск).
Объективная сторона предпринимательской деятельности заключается в том, что получаемая прибыль неизменно возвращается в производство и интересах его развития и производства еще большей прибыли: Д-Т-Д1; Карл Маркс: “производство ради производства”.
Субъективная сторона предпринимательской деятельности, заключается в том, что самоцелью становится движение, созидание, преобразования, успех.
Таким образом, прибыль рассматривается в виде одного из движущих мотивов деятельности, в качестве ресурса инновационного процесса, а не как конечный пункт и цель предпринимательской деятельности.
Каха Бендукидзе (Биопроцесс - Нипек - контр. пает “Уралмаша”): “А деньги корпорации - ей-богу, я их не вижу, они словно инструмент. Отвертка или пассатижи. Такой могучий движитель”.
в) целевая направленность деятельности фирмы.
Традиционная модель поведения, основанная на господстве частного интереса собственника, единстве денежного и реального капиталов, предполагает, что целью деятельности является максимизация прибыли.
Установление в ХХ веке господства корпоративной собственности привело к значительной модификации этой цели. Факторы:
1. Крупная корпорация имеет существенную экономическую власть на рынке и может воздействовать на цены. В результате она получает сверхприбыли, не связанные с рационализацией производства.
2. В крупной корпорации ведется борьба интересов высшего менеджмента (предпринимателей, организующих производство) и акционеров (являющихся собственниками денежного капитала корпорации).
Джон Гэлбрейт охарактеризовал новую ситуацию как “революцию управляющих”, ее черты:
- денежный капитал отделяется от реального;
- собственность отделяется от управления;
- риск собственника снижается ценой потери полноты контроля над предпринимательской деятельностью;
- увеличиваются возможности для предпринимательского риска;
- экономическая власть сосредотачивается в руках менеджеров.
Целевая направленность деятельности фирмы в современных условиях становитя результатом борьбы разных интересов.
Интерес акционера: краткосрочный - максимизация текущей прибыли и выплата значительных дивидендов; долговременный - рост курса акций в результате произведенных инвестиций. Какой интерес преобладает при принятии решений будет зависеть от того, кто является акционерами: работники - другие лица, физические - юридические лица (другие фирмы, банки, инвестиционные фонды, страховые компании), крупные - мелкие акционеры.
В Японии основные акционеры - крупные фирмы и банки, на условиях перекрестного владения.65% акционерного капитала сосредоточено в институциональном владении. Побеждает долговременный интерес.
Интерес менеджеров: краткосрочный - самозащита, не допустить смещения, в результате идут на выплату больших дивидендов. Долговременный - рост фирмы, увеличение ее доли на рынке, которые повышают доходы менеджеров, способствуют росту его престижа. Какой интерес будет преобладать зависит от форм финансового контроля за деятельность корпорации. Дж. Сакс выделяет 3 формы контроля:
- Непосредственный финансовый контроль семейных кланов, “отцов-основателей”, внешних директоров, банков, финансовых учреждений.
- Контроль финансовой прессы, которая может оказать влияние на курс акций.
- Государственный контроль: специальные государственные контрольные учреждения, обеспечивающие законность и безопасность вкладчиков.
Деятельность менеджеров контролируют два рынка:
Рынок контроля - скупка и присоединение тех корпораций, которые пренебрегали интересами акционеров и не заботились о росте курса акционерного капитала. Рынок менеджеров - определяет рейтинг профессиональных управляющих при переходе на более высокую ступень или в более крупную корпорацию. Оба эти рынка заставляют менеджеров думать о курсе акций.
Осенью 1998г. падение цен на фондовом рынке вызвало ажиотажный выкуп акций самими эмитентами. Хотя цены на фондовом рынке выросли , компании по-прежнему осуществляют скупку. Одновременно ускорился рост корпаративных долгов,т.к. многие выкупы осуществлялись за счет счет заемных средств, либо из резервных запасов. ухудшились показатели надежности компаний. Большинство менеджеров получают за рост курса акций специальные бонусы, либо имеют опционы на покупку этих акций.
В результате борьбы интересов в настоящее время сформировалась следующая целевая направленность деятельности фирмы: максимизация прибыли в долговременном периоде, достижение устойчивого положения фирмы на рынке (критерий умеренной текущей прибыли).
Целевая направленность становящихся российских фирм формируется в весьма сложных условиях:
1. “Директора” пытаются сохранить контроль за собственностью, не допустить к контролю за своей деятельностью внешних инвесторов. Они пытаются взять под контроль акции работников. На этой основе происходит сращивание их интересов в противовес интересам государства и внешних акционеров.
2. Отсутствуют институты внешнего контроля за дяетльностью управляющих (государственного, финансовой прессы, внешних директоров, финансовых учреждений и т.п.).
Результат: побеждают текущие, некоммерческие интересы: сохранение рабочих мест, выживание любой ценой и т.п.
б) признаки классификации организационно-правовых форм предпринимательства.
1. Субъект предпринимательства: индивидуальная предпринимательская деятельность - организация, осуществляющая предпринимательскую деятельность.
2. Целевая направленность: коммерческие и некоммерческие организации.
3. Способ объединения лиц для организации предпринимательского дела: объединение деятельности и капиталов (товарищество) - объединение только капиталов (общество).
4. Субъект собственности: физическое лицо - юридическое лицо (организация).
5. Характер имущественной ответственности: полная имущественная ответственность и ограниченная имущественная ответственность.
Чистые формы (модели): единоличные предприятия, партнерства (товарищества) и корпорации.- Самостоятельно.
По ГК РФ:
Организационно-правовые формы предпринимательской деятельности
|
индивидуальная предпринимательская деятельност ь |
организации ведущие предпринимательскую деятельность |
|
коммерческие организации |
некоммерческие организации |
|
хозяйственные товарищества и общества |
производственные кооперативы |
государственные и муниципальные предприятия |
|
товарищества |
общества |
|
полное тов-во |
тов-во на вере(коммандитное) |
акционерное общество |
с ограниченной отв-тью |
с дополнительн отв-тью |
4. Бухгалтерская сторона деятельности фирмы.
Цель: характеристика методов оценки деятельности фирмы. Оценку можно дать с 2х сторон: состояния фирмы на какую-то дату; хода процессов за какой-либо период.
а) счет прибылей и убытков.
Он характеризует результаты хозяйственных процессов за какой-либо период. Его составляющие:
выручка - сумма, полученная от продажи товаров и услуг в течении данного периода;
себестоимость - текущие затраты, необходимые для производства готовой продукции (на сырье, материалы, заработную плату....);
амортизация - процесс перенесения стоимости действующего оборудования на производимую продукцию. Сумма, на которую уменьшается стоимость установленного оборудования, и которая включается в цену производимой продукции;
издержки - себестоимость + амортизация;
прибыль - сумма, на которую доход превышает издержки: выручка - издержки;
чистая прибыль - прибыль, остающаяся в распоряжении фирмы после уплаты процентов по долгам и выплаты налогов.
б) баланс фирмы.
Баланс представляет собой описание составных частей имущества и основных источников финансирования деятельности фирмы.
|
Актив - описание имущества фирмы. как используются финансовые ресурсы, предоставленные фирме в распоряжение. |
Пассив - денежный капитал, на который организуется деятельность фирмы, основные источники финансирования. |
|
1.Основные материальные активы - имущество, которое находится в процессе производства длительное время, а его стоимость окупается в течение нескольких лет (земля, здания и сооружения, машины и оборудование... По остаточной стоимости, за вычетом износа). После либерализации недоиндексированы. Крайне изношены - на70-80%. б) Основные нематериальные активы (патенты и лицензии, торговые знаки и марки, права издания...). 3. Оборотные активы - средства, обеспечивающие текущую деятельность и регулярно притекающие обратно (запасы сырья и материалов, запасы готовой продукции, наличность, долги фирме). 4. Финансовые активы - ценные бумаги других фирм. |
1. Собственный капитал. 2. Заемные средства: а) текущая задолженность (поставщикам, персоналу по зарплате, государству по налогам) + займы на срок до 1 года. Основной источник финансирования деятельности российских предприятий б) долгосрочные и среднесрочные обязательства (кредиты, облигации...). |
Товарный знак Coca-Cola оценен в 3 млрд. долл., Camel - в 2,5 млрд. долл., водки “Столичная”- в 100 млн.Битвы в России вокруг смирновской водки, аспирина, “Столичной”.
Уметь читать баланс: по пассивам, по активам, сопоставляя.
Следует различать учетную стоимость фирмы. Она представлена оценкой активов и рыночную стоимость. Рыночная стоимость представляет собой рыночную оценку фирмы, складывающуюся под влиянием спроса и предложения на ее акции. Отклонение рыночной стоимости от учетной формируется в результате:
1. недоучета в балансе нематериальных активов (приватизация российских НИИ);
2. привлекательности отдельных активов по причинам. не связанным с непосредственной деятельностью фирмы (фабрика “Красный Октябрь” в центре Москвы);
3. ожиданий субъектов рынка ценных бумаг (перспективы отрасли, экон. и структурная политика государства, региональная политика и т.п.).
в) показатели эффективности коммерческой деятельности фирмы.
Рентабельность продаж отражает эффективность текущей деятельности, показывает долю прибыли (валовой или чистой) в обороте фирмы:
= прибыль / объем продаж(в %).
Рентабельность капитала отражает эффективность использования средств, вкладываемых в данную компанию:
= прибыль/ капитал (весь, собственный, акционерный, основные активы...) (в %).
Реальная прибыльность задействованного в производстве основного капитала только за 1995-1996 годы снизилась в 1,4 раза и сегодня достигает лишь 2,6% (по чистой прибыли). Приемлемой по мировым меркам считается реальная отдача на единицу инвестированного капитала на уровне 18-20%.
Общее число нерентабельных предприятий превысило 40%, а в отдельных отраслях (цветной металлургии, лесной и деревообрабатывющей, а также легкой промышленности. стройиндустрии и др.) перевалило за 50.
Бизнес в России втрое более рискованный, чем в США. На Западе стоимость бизнеса грубо оценивается как объем реализации за 10 месяцев (т.е. отношение реализации к рыночной стоимости равно 1,2). Для российских же компаний отношение реализации к рыночной стоимости равно 4,06 (1:6,5 год назад). Это свидетельствует о том, что риск инвестиций у нас в 3,4 раза выше.
