Структура современной банковской системы
Институциональным оформлением денежного рынка является банковская
система.
Банковская система в рыночной экономике является обычно двухуровневой
и включает Центральный банк (эмиссионный) и коммерческие (депозитные)
банки различных видов.
Основные функции:
1) аккумуляция временно свободных денежных средств;
2) предоставление свободных денежных средств во временное распоряжение;
3) создание кредитных денег;
4) кредитное регулирование;
5) денежная эмиссия;
6) эмитирование ценных бумаг.
Центральный банк
Перед центральным банком стоят пять задач:
1. Эмиссионный центр страны – монопольно выпускает национальные
банкноты;72
2. Банк банков – хранит резервы коммерческих банков, выдает им ссуды
(является кредитором последней инстанции), осуществляет надзор за их
деятельностью;
3. Банкир правительства - размещает государственные ценные бумаги,
выполняет расчетные операции для правительства, ведет счета казначейства,
хранит официальные золотовалютные резервы.
4. Выполняет роль посредника между банками при осуществлении
безналичных расчетов;
5. Орган регулирования экономики посредством монетарной политики.
Коммерческие банки
Коммерческие банки привлекают вклады (депозиты) и предоставляют
кредиты. Посредством этих операций коммерческие банки могут создавать
деньги, то есть расширять денежное предложение, что отличает их от других
финансовых учреждений. Банки занимаются также куплей и продажей ценных
бумаг.
Современная банковская система – это система с частичным резервным
покрытием: только часть своих депозитов банки хранят в виде резервов в
Центральном банке, а остальные используются для выдачи ссуд и других
активных операций.
Все коммерческие банки и сберегательные учреждения, открывающие
текущие счета, должны иметь установленные законом резервы. «Определенный
процент» обязательств по вкладам, который коммерческий банк должен держать
в резерве, известен под названием резервной нормы (резервного отношения).
Избыточные резервы – величина, на которую фактические резервы
превышают обязательные резервы. Эти деньги могут выдаваться банками в виде
ссуд.
Многодепозитное банковское расширение.
Современная банковская система способна «создавать» деньги. Эта
способность получила название многодепозитного банковского расширения.
Допустим, вкладчики поместили в качестве депозитов на счета банка А 100 долл. .
Если норма обязательных резервов составляет 20%, то это значит, что банк
А обязан направить 20 долл. из 100 долл. депозита в резерв Центробанка, а
остальные 80 долл. могут быть выданы клиентам в качестве кредитов.
Клиенты банка А, получившие кредит, уплатили эти деньги
различным физическим и юридическим лицам за предоставленные товары и
услуги, а последние поместили вырученные деньги на депозитные счета банка
Б. Увеличение депозитов в банке Б на 80 долл. позволяет ему выдать новые
кредиты. В резервный фонд направляется 16 долл., а новые кредиты могут быть
предоставлены на сумму 64 долл. Далее 64 долл. могут попасть в банк С, из них
12,8 долл. – обязательные резервы, 51,2 долл. выдаются в качестве кредита и т.д.
Процесс создания новых денег будет продолжаться на последующих этапах
увеличения депозитов в системе банков, но до определенного предела.
Этот предел рассчитывается как предел бесконечной убывающей
геометрической прогрессии Конкретно оценить масштабы расширения денежной массы в результате
создания банками новых денег позволяет денежный мультипликатор.
Dm = 1/ R,
где R - норма банковских депозитов
Dm – денежный мультипликатор.
1/R – банковский мультипликатор или депозитный мультипликатор.
Максимальное количество «новых» денег которое может быть создано
одним долларом первоначального избыточного резерва равно произведению
мультипликатора на размер первоначального избыточного резерва.
Dm = 1/ 0,2 = 5,
5 * 80 = 400 долл.
