Анализ фин-я кап. вложений начинают с исследования источников фин-я, кот. бывают:
- Заемные (ссуды, кредиты)
- Собственные: (отчисления от прибыли (фонд накопления), амортизационный фонд, выручка от ликвидации осн. ср-в, Страховые возмещения и др.)
- Привлечённые (бюджетные ассигнования, инвесторы и т.д.)
Анализ проводится путём сопоставления источников сумм фин-я с отчетными данными об их исп-ии.
Исп-е ср-в опр-ся с пом. коэф-та исп-я источников.
Кисп.ист. = сумма источников / сумма кап. вл.(должен расти)
Рост коэф-та позволяет ускорять темпы расширенного воспр-ва.
Особое внимание при анализе уделяют исп-ю заемных ср-в – кредитов.
Кредит – это предоставление ден. ср-в или товаров на усл-ях возврата с оплатой %-в за их исп-е.
С пом. кредита предпр. имеет возможность создавать и приобретать ОФ задолго до накопления собств. ср-в и ускорять рост объема пр-ва.
При этом кредитодателю в обязательном порядке предоставляются следующие док-ты:
- заявление-обязательство;
- сметно-финансовый расчёт;
- расчёт эффективности и окупаемости затрат.
