Диверсификация инвестиционного портфеля — это способ снижения инвестиционных рисков с помощью включения в портфель не связанных друг с другом активов. Если в портфеле много различных активов, то даже сильное падение какого-то одного актива, например, акции одной компании, не сильно отразится на общей стоимости портфеля и прибыли.
Эффективный портфель Марковица: портфель, при заданном уровне риска имеет максимальную ожидаемую доходность. Модель строится на следующих предпосылках о поведении инвестора:
- На решение влияют только 2 параметра: риск и доходность;
- Инвестор не расположен к риску;
- Стремится к максимальной доходности при установленном уровне риска;
- Одинаковые взгляды на ожидаемые доходности и риск;
- У всех единый инвестиционный горизонт.
