Роль такой ценной бумаги как вексель в хозяйственном оборотедостаточно разнопланова. Как по широте решаемых с его помощью задач (борьба с проявлениями бюджетного дефицита, завышенной стоимостью кредитных денег, кризисом неплатежей между хозяйствующими субъектами и т.п.), так и по результатам применения вексельных оформленных взаимоотношений. Негативное влияние векселя в хозяйственном обороте чаще всего является последствием недостаточной проработки теоретической сущности самого понятия векселя и слабой законодательной и нормативной базами вексельного оборота. До сего дня имеются аспекты финансовых отношений с использованием векселей, которые практически не освещены в законах или подзаконных актах. В итоге возникает масса проблем с урегулированием таких отношений, с защитой прав держателей векселей, с правилами нотариальных протестов и взысканий по этим ценным бумагам. Из анализа арбитражной практике по делам, связанным с использованиемвекселей в хозяйственном обороте, видно, что самая распространенная проблема – несоблюдение при составлении векселя его нормативной формы.
Жизненный цикл векселя включает в себя несколько стадий. Наиболее полезным для экономики он становится в момент передачи от его первого держателя следующему. Вексель превращается из инструмента перевода средств в средство расчета, он начинает проявлять свое главное свойство – обращаемость. Чем больше индоссаментов (особых передаточных надписей) несет на себе вексель, тем чаще он оборачивался, гасил чьи-либо обязательства и сокращал потребность экономики в реальной денежной массе. Заканчивает свой путь вексель в хозяйственном обороте в момент акцепта, после платежей и погашения. К сожалению, пока это самая проблемная зона, с точки зрения нормативных документов о механизме погашения векселей, вернее, их отсутствия. Нередко участникам хозяйственной деятельности приходится обращаться к специально составленному юридическому документу – нотариальному протесту. Лишь после опротестования векселя с ним можно работать в арбитражном или гражданском суде, в соответствии с главой ГПК РФ № 11-1.
Операции банков с векселями
а) учет векселей - покупка банком векселя до наступления срока платежа по нему. При этом клиенту выплачивается сумма меньшая, чем номинальная стоимость векселя.
Дисконт зачисляется в доход банка после получения платежа по векселю. Юридически учет векселя представляет собой индоссамент на имя банка. Учитывая в банке вексель, клиент получает необходимые ликвидные средства и у него не возникает обязательств перед банком по возврату этих средств, так как эти средства банк будет получать от должника по векселю. И только при неблагоприятном финансовом положении последнего банк будет обращаться к векселедержателю.
б) переучет векселей - при данной операции НБ покупает векселя у коммерческих банков. В этом случае доход в виде дисконта получает НБ. НБ переучитывает только те векселя, которые являются собственностью коммерческого банка или если банк является эмитентом этих векселей.
в) выдача кредитов под залог векселей - при данной операции банк открывает клиенту специальный ссудный счет для выдачи кредита под обеспечение векселями. Обычно вексель принимается в качестве обеспечения в пределах от 60 до 90 % от их стоимости.
Это соотношение зависит от кредитоспособности заемщика и качества предоставленных им векселей.
При получении кредита заемщик подписывает определенное обязательство, выполнение которого является обязательным условием при кредитовании:
В нем оговаривается:
1.перечень векселей, принятых в качестве обеспечения
2.размер кредита
3.высший предел соотношения между задолженностью и обеспечением по кредиту
4.процент за кредит и комиссия в пользу банка
5.право банка направлять на погашение задолженности по счету суммы, поступающие в оплату векселей
6.другие условия.