пользователей: 21228
предметов: 10455
вопросов: 177496
Конспект-online
зарегистрируйся или войди через vk.com чтобы оставить конспект.
РЕГИСТРАЦИЯ ЭКСКУРСИЯ


Управление оборотным капиталом и период оборота денежных средств

Оборотные средства (текущие активы) – это активы которые  могут быть обращены в наличность в течении 1 года.

Управление оборотными средствами включает в себя:

- управление денежными средствами;

- управление ценными бумагами;

- дебиторской задолженностью;

- ТМЗ.

Инвестирование в текущие активы отличается дробностью и этот факт имеет прикладное значение и должен отражаться в гибкости финансовой политики.

Управлению оборотными средствами уделяется большое внимание, потому что:

  1. Оборотные средства типичной компании составляют большую часть активов;
  2. Контроль за состоянием ТМЗ и дебиторской задолженности является условием успешной работы компании;
  3. Для быстрорастущих компаний эта часть активов должна находиться под строгим контролем т.к вложение в такие активы может выйти из под контроля;
  4. Краткосрочные кредиты банка и кредиты поставщиков являются основными источниками внешнего финансирования текущих активов т.к небольшие хоз.субъекты не имеют доступа к рынкам долгосрочного капитала

Период оборота денежных средств = средний период оборота запасов + средний период дебиторской задолженности – средний период краткосрочной задолженности

Операционный период оборота денежных средств рассчитывается по данным финансовой отчетности : средний период оборота запасов + средний период дебиторской задолженности – средний период оборота кредиторской задолженности

Основным ключевым моментом является равенство кредиторской и дебиторской задолженности.

Идеальная ситуация, когда кредиторская задолженность ≥ дебиторской задолженности

Срок или период оборота ДЗ должен быть ≤ КЗ


14.04.2014; 10:46
хиты: 163
рейтинг:0
для добавления комментариев необходимо авторизироваться.
  Copyright © 2013-2016. All Rights Reserved. помощь