ЭП1. Определите прогрессивность структуры ОПФ, если активная часть ОПФ составляет 100 000 рублей, пассивная часть ОПФ – 250 000 рублей.

 

100000 + 250 000 = 350 000 рублей – общая стоимость ОПФ

(100 000*100%)/350 000 = 28,57% доля активной части ОПФ в общей стоимости

100% -28, 57 % = 71,43% - доля пассивной части ОПФ в общей стоимости.

Вывод: Предприятие регрессивно, т.к. доля пассивных ОПФ превышает долю активных.

 

ЭП2. Определите годовую сумму амортизации и  амортизации, если срок службы оборудования 10 лет, стоимость приобретения 110 000 рублей, стоимость доставки 2 500 рублей, стоимость монтажа 500 рублей.

 

110 000+2500+500 = 113 000 рублей - полная стоимость оборудования

Амортизацию определяем линейным способом. Сначала определим норму амортизации. Срок службы оборудования 10 лет, следовательно:

100 % / 10 = 10 % - годовая норма амортизации

113 000* 0,1 = 11 300 рублей – годовая сумма амортизации

 

ЭП4. На предприятии на начало года ОПФ составляли 8 825 тыс. рублей, вводилось и выбывало соответственно: 1 марта - 75 тыс.руб. и 3 тыс.руб, 1 мая - 50 тыс.руб. и 4 тыс.руб., 1 сентября 39 тыс.руб. и 7 тыс.руб., 1 декабря – 18 тыс.руб. и 15 тыс.руб.. Объем товарной продукции за год составил 4 384 тыс. руб. Определите фондоотдачу и фондоемкость.

 

 

 

Фо=Vтп/Фср.год=4384/8915,08=0,49

На каждый 1 руб. среднегодовой стоимости ОПФ приходится 0,49 рублей ТП.

 

Фем=Фср.год/ Vтп=0,51

На каждый 1 руб. произведенной продукции приходится 0,51 рубль стоимости ОПФ.

 

 

 

ЭП3. Определите среднегодовую стоимость ОПФ, если на начало года ОПФ составляли 8 825 тыс. рублей, вводилось и выбывало соответственно: 1 марта - 75 тыс.руб. и 3 тыс.руб, 1 мая - 50 тыс.руб. и 4 тыс.руб., 1 сентября 39 тыс.руб. и 7 тыс.руб., 1 декабря – 18 тыс.руб. и 15 тыс.руб..

 

 

 

 

ЭП5. На основании данных по базовому кварталу:

Расходы сырья и материалов на квартал - 8 500 тыс.рублей.

Нормы запасов и сырья материалов – 21 день.

Выпуск продукции по себестоимость 11 300 тыс. рублей.

Норма незавершенного производства – 3 дня.

Норма оборотных средств по готовой продукции – 2 дня.

Оборот товаров по покупным ценам на квартал – 1 780 тыс.рублей

Норма запасов товаров – 2 дня.

Товарооборот на квартал – 2 150 тыс. рублей.

Норма запаса денежных средств – 1 день.

 Потребность в оборотных средствах по прочим материальным ценностям – 1 070 тыс. руб.

 Величина оборотных средств на начало планового квартала – 2 980 тыс. рублей.

Определите потребность предприятия в оборотных средствах по каждому элементу и в целом величину оборотных средств, а также необходимый прирост оборотных средств в плановом квартале.

 

S_пр.зап = 21 * 8500 / 90 = 1 983,3 тыс. руб. – норматив производственных запасов;

S_нез.пр = 3 * 11 300 / 90 = 376,7 тыс. руб. – потребность ОБС по незавершенному производству;

S_гп = 2* 11 300 / 90 = 251 тыс. руб. – норматив готовой продукции;

S_пр.зап 5_зден =2 * 1780 / 90 = 39,6 тыс. руб. – норматив ОБС по запасам товаров;

S_з.ден = 1* 2150 / 90 = 23,9 тыс. руб. – потребность денежных средств в кассе;

S = 1 983,3 + 376,7 + 251 + 38,9 + 23,9 = 2 673,8 тыс. руб.;

S_общ = 2 673,8 + 1 070 = 3 743,8 тыс. руб. – общая потребность в оборотных средствах.

Величина оборотных средств на начало планового квартала – 2 980 тыс. руб. Таким образом, предприятию дополнительно потребуется (3 743,8 – 2 980) = 763,8 тыс. руб. оборотных средств.

 

 

ЭП6.Определите выработку продукции на одного работающего в натуральном и денежном вариантах на основе следующих данных:

годовой объем выпуска продукции предприятия – 200 тыс. штук;

годовой объем валовой продукции 2 млн. рублей;

среднесписочных число работающих на предприятии – 500 человек.

 

Выработка в натуральном: 200000/500=400 шт/ч

Выработка в денежном: 2000000/500=4000 руб/ч

 

ЭОИ6. Оцените, какая структура затрат предпочтительнее в случае улучшения и ухудшения состояния на рынке? Состояние рынка отразится в увеличении или уменьшении объема продаж компаний на 10%.

 

	Компания X		Компания Y
Выручка, руб.	100 000	100%	100 000	100%
Переменные издержки, руб.	60 000	60%	30 000	30%
Постоянные издержки, руб.	30 000		60 000
Чистая прибыль, руб.	10 000		10 000

Решение:

Пусть в будущем ожидается улучшение состояния на рынке, что в конечном итоге приведет к увеличению объема продаж на 10 процентов. Тогда отчеты о прибыли будут выглядеть следующим образом:

	Компания X		Компания Y
Выручка, руб.	110 000	100%	110 000	100%
Переменные издержки, руб.	66 000	60%	33 000	30%
Постоянные издержки, руб.	30 000		60 000
Чистая прибыль, руб.	14 000		17 000

Очевиден вывод: компания Y находится в лучшем положении, т.к. ее прибыль увеличилась на 7000 руб. по сравнению с 4000 руб. у компании X.

Пусть в будущем ожидается ухудшение состояния на рынке, что в конечном итоге приведет к уменьшению объема продаж на 10 процентов.

	Компания X		Компания Y
Выручка, руб.	90 000	100%	90 000	100%
Переменные издержки, руб.	54 000	60%	27 000	30%
Постоянные издержки, руб.	30 000		60 000
Чистая прибыль, руб.	6 000		3 000

В этом случае мы приходим к выводу о том, что компания Х находится в лучшем положении, т.к. ее прибыль уменьшилась на 4000 руб. по сравнению с 7000 руб. у компании Y.

Общий вывод таков:

• Предприятие с большей величиной операционного риска больше рискует в случае ухудшения рыночной конъюнктуры, и в то же время оно имеет преимущества в случае улучшения конъюнктуры,
• Предприятие должно ориентироваться в рыночной ситуации и регулировать структуру издержек соответствующим образом.

 

 

ЭОИ5. Проведите сравнительный анализ безубыточности двух предприятий с существенно различной структурой издержек. Сделайте выводы.

 

	Компания X	Компания Y
Выручка, руб.	500 000	500 000
Переменные издержки, руб.	350 000	100 000
Постоянные издержки, руб.	90 000	340 000
Чистая прибыль (убыток), руб.	60 000	60 000
Объем производства, шт/год	1000	1000
Цена единицы продукции, руб.	500	500

Решение: Сравнительный анализ безубыточности двух компаний с различной структурой издержек.

	Компания X		Компания Y
Выручка, руб.	500 000	100%	500 000	100%
Переменные издержки, руб.	350 000	70%	100 000	20%
Вложенный доход, руб.	150 000	30%	400 000	80%
Постоянные издержки, руб.	90 000		340 000
Чистая прибыль (убыток)	60 000		60 000
Точка безубыточности (руб.):
90 000/0.30	300 000
340 000/0.80			425 000
Запас безопасности (руб.):
500 000 – 300 000	200 000
500 000 – 425 000			75 000
Запас безопасности (%):
200 000/500 000	40%
75 000/500 000			15%

Вывод: Компания X имеет 70 % переменных издержек, а компания Y - всего 20 %. Прочие “выходные” показатели (объем выручки и прибыль) у обеих компаний одинаковы.

Из анализа результатов расчета видно, что компания X, относительный вложенный доход которой составляет 30 %, имеет преимущества перед компанией Y, у которой вложенный доход соответствует 80 % от выручки. Это преимущество прежде всего отражает риск компаний. В самом деле, компания Y рискует больше, так как при уменьшении объема продаж она, имея более высокое значение точки безубыточности и меньший запас безопасности, в большей степени подвержена опасности получить более существенное снижение прибыли по сравнению с компанией X.

Значение запаса безопасности 40%показывает, что если в силу изменения рыночной ситуации (сокращения спроса) выручка фирмы сократится менее, чем на 40%, то фирма будет получать прибыль. Если более чем на 40% - окажется в убытке.

ЭОИ3. Определите внутреннюю норму доходности предложенных инвестиционных проектов. Сделайте выводы.

Проект А

Временной интервал	0	1	2	3	4	5
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	1200
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		50	200	450	500	600

 

Проект Б

Временной интервал	0	1	2	3	4
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	800
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		250	250	250	250

 

Решение:

Внутренняя норма доходности (IRR-ВНД) – это та ставка дисконта, при которой величина доходов от текущей деятельности предприятия равна приведенным капитальным вложениям.

α=1/(1+Е)^t – коэф. дисконтирования ( Е – ставка дисконта)

Находится методом последовательных приближений:

1. Е_min, при котором ЧДД>0;
2. Дисконтированный текущий доход (ДТД_max);
3. Е_max, при котором ЧДД<0;
4. ДТД_min
6. ВНД=E_min+X

Проект А

Временной интервал	0	1	2	3	4	5
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	1200
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		50	200	450	500	600
α при Еmin 5%		0,952	0,907	0,864	0,823	0,784
ДТДmax	1500	48	181	389	412	470
α при Еmax 15%		0,869	0,756	0,658	0,572	0,497
ДТДmin	1074	43	151	296	286	298

 

 ;  ; Х=7%; ВНД^А=5%+7%=12%

 

Проект Б

Временной интервал	0	1	2	3	4
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	800
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		250	250	250	250
α при Еmin 5%		0,952	0,907	0,864	0,823
ДТДmax	887	238	227	216	206
α при Еmax 15%		0,869	0,756	0,658	0,572
ДТДmin	714	217	189	165	143

 

 ;  ; Х=5%; ВНД^Б=5%+5%=10%

 

Вывод: каждый проект имеет внутреннюю норму доходности (дисконта), выше значения которой он будет нерентабельным. Внутренняя норма доходности инвестиционного проекта характеризует уровень нормы дисконта, при котором чистая дисконтированная стоимость будет равна нулю.     Проекты с максимальной величиной ВНД более привлекательны, так как потенциально способны выдерживать большие нагрузки на инвестиционный капитал, связанные с возможным повышением его стоимости. Т.о., проект А является более привлекательным, ВНД которой равна 12%.

ЭОИ2.Оцените привлекательность альтернативных инвестиционных проектов с использованием показателя ЧДД и ИД. Ставку дисконтирования принять 9%.

Проект А Временной интервал 0 1 2 3 Инвестиционные затраты, тыс. руб. 900       Текущий доход от проекта, тыс. руб.   300 400 600

Проект Б Временной интервал 0 1 2 3 Инвестиционные затраты, тыс. руб. 325       Текущий доход от проекта, тыс. руб.   100 200 300

Решение: Эффективность инвестиционного проекта ЧДД>0.

Чистый дисконтированный доход (NPV-ЧДД) абсолютный показатель, который позволяет оценить ожидаемый результат внедрения инвестиций в денежном выражении.

,

где R_t - результаты, достигаемые на t-ом интервале планирования, руб.;

З_t - инвестиционные и текущие затраты, осуществляемые в этот же период времени, руб.;

T - период планирования.

Коэффициент дисконтирования:  , где Е – ставка дисконта.

Индекс доходности (PI-ИД) относится к группе относительных показателей и позволяет определить сможет ли текущий доход от проекта покрыть капитальные вложения в него. ИД показывает сколько рублей прибыли приносит каждый рубль инвестиций, вложенный в реализацию проекта. Если ИД>1, то при данной норме дисконта проект эффективный.

где С_t - текущие затраты (себестоимость продукции) без учета инвестиций, руб.;

K_t – величина инвестиций, руб.

Проект А

Временной интервал	0	1	2	3
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	900
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		300	400	600
α при Е = 9%		0,917	0,842	0,772
Дисконтированный текущий доход, тыс. руб.	1075	275	337	463
ЧДД	-900	-625	-288	175

•  
•  

Проект Б

Временной интервал	0	1	2	3
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	325
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		100	200	300
α при Е = 9%		0,917	0,842	0,772
Дисконтированный текущий доход, тыс. руб.	492	92	168	232
ЧДД	-325	-233	-65	167

•  
•  

Вывод. Оба проекта являются привлекательными. Но предпочтительнее проект Б, т.к. ИД=1,51 больше, чем у проекта А, который равен 1,19.

ЭОИ4. Рассмотрите влияние распределения доходов во времени на показатель ВНД. Сделайте выводы.

 

	Проект А	Проект Б
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	750	750
Текущий доход, тыс. руб. по интервалам:     1	400	100
2	500	400
3	100	500

 

Решение: Внутренняя норма доходности (IRR-ВНД) – это та ставка дисконта, при которой величина доходов от текущей деятельности предприятия равна приведенным капитальным вложениям.

α=1/(1+Е)^t – коэф. дисконтирования ( Е – ставка дисконта)

ДТД - Дисконтированный текущий доход.

ВНД находится методом последовательных приближений:

1. Е_min, при котором ЧДД>0;
2. Дисконтированный текущий доход (ДТД_max);
3. Е_max, при котором ЧДД<0;
4. ДТД_min
6. ВНД=E_min+X

 

Проект	А				Б
Временной интервал	0	1	2	3	0	1	2	3
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	750				750
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		400	500	100		100	400	500
α при Еmin 5%		0,952	0,907	0,864		0,952	0,907	0,864
ДТДmax	921	381	454	86	890	95	363	432
α при Еmax 31%		0,763	0,583	0,445		0,763	0,583	0,445
ДТДmin	642	305	292	45	532	76	233	223

 

А)  ;  ; Х=15,86%; ВНД^А=5%+15,86%=20,86%

 

Б)  ;  ; Х=10,14%; ВНД^Б=5%+10,14%=15,14%

 

Вывод: Проект А и Б требуют одинаковых затрат, совпадают и суммы доходов в том виде, в каком они будут представлены в финансовых отчетах соответствующих лет. Однако различия в распределении потока доходов во времени оказывают существенное влияние на показатель ВНД. Внутренняя норма доходности проекта А почти в 1,4 раза выше, чем по проекту Б.

ВНД можно интерпретировать как некий «запас прочности» проекта, отражающий его устойчивость в условиях возможного повышения риска. Проекты с максимальной величиной ВНД более привлекательны, так как потенциально способны выдерживать большие нагрузки на инвестиционный капитал, связанные с возможным повышением его стоимости.

 

 

 

 

ЭОИ1. Определите привлекательность инвестиционных проектов А и В с использованием показателей срока окупаемости инвестиций без учета и с учетом фактора времени, чистого и чистого дисконтированного дохода. Ставку дисконтирования принять равной  5%.

Проект А

Временной интервал	0	1	2	3	4	5
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	1200
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		50	200	450	500	600

Проект Б

Временной интервал	0	1	2	3	4
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	800
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		250	250	250	250

•  

Проект А

Временной интервал	0	1	2	3	4	5
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	1200
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		50	200	450	500	600
α при Е = 5%		0,952	0,907	0,864	0,823	0,784
Дисконтированный текущий доход	1500	48	181	389	412	470
	-1200	-1152	-971	-582	-170	300

ЧДД^А=1500-1200=300

 

Проект Б

Временной интервал	0	1	2	3	4
Инвестиционные затраты, тыс. руб.	800
Текущий доход от проекта, тыс. руб.		250	250	250	250
α при Еmin 5%		0,952	0,907	0,864	0,823
Дисконтированный текущий доход	887	238	227	216	206
	-800	-562	-335	-119	87

ЧДД^Б=887-800=87

 

 

 

ИМ1. Определить показатели производственного ресурсосбережения и расхода инвестиционных средств. На реализацию инновационного проекта организация планировала потратить 80 млн. руб., а фактически было инвестировано на 13,75% меньше. Планируемая себестоимость производства и реализации инновационной продукции должна была составить 12 млн. руб., а фактически увеличилась 0,5 млн. руб.

 

Ресурсосбережение =  *100 % = 104%

 

Перерасход ресурсов 4%

 

Инвестиционные средства фактические = Инвестиционные средства плановые – 13,75% = 80-13,75% = 69 миллионов рублей

 

 

ИМ2. Необходимо определить показатели исполнения маркетинговых прогнозов и результативности инновационного развития. Планируемый объем продаж инновационной продукции равен 98 тыс. руб., фактическая себестоимость инновационной продукции составила 46 тыс. руб. Чистая прибыль, полученная за счет реализации инновационной продукции, 71,4 тыс. руб., а общий размер чистой прибыли, полученной предприятием при реализации всей продукции, 98,3 тыс. руб.

 

Исполнение маркетингового прогноза =  = (46/98) *100 = 46,94%

Вывод : Достоверность использования маркетинговых прогнозов рынка составляет 46, 94%

Результативность =  = (71, 4 / 98,3)*100% = 72,63 %

Эффективность инновационных вложений составляет 72,63%

 

ИМ3. Какую стратегию целесообразно выбрать предприятию — лидера или последователя, — если известно, что число занятых в сфере НИР и ОКР на начало года составляло 56 чел., в течение года был уволен 1 чел. и принято на работу 4 чел. Средняя численность работников пред­приятия — 261 чел.

 

К _ниокр =  = (56-1+4) /261 = 0,23

Выбираем стратегию лидера т.к. К ниокр. ≥ 0,2 ÷0,25

 

ИМ4. Оцените способность предприятия к освоению новых производств. Стоимость вновь введенных производственных фондов равна 743,241 млн. руб. Среднегодовая стоимость производственных фондов основного производственного назначения — 564,560 млн. руб., общепроизводственного назначения — 887,954 млн. руб., общехозяйст­венного назначения — 124,743 млн. руб. Какую стратегию целесообраз­но выбрать предприятию?

 

К _онп =  = 743,241 / (564, 56+887, 954+124,743) = 0,47

Выбираем стратегию лидера т.к. К онп ≥ 0,35 ÷0,4

 

 

ИМ5. Проанализировать способность предприятия к внедре­нию новой продукции. Постоянные затраты при выпуске новой про­дукции и продукции, изготовленной с использованием новых техноло­гий, составили 9,907 млн. руб., переменные — 6,605 млн. руб. Планируе­мая прибыль — 15% от себестоимости. Общая выручка от продажи всей продукции — 35,296 млн. руб.

 

К _ВНП =  = (( 9,907+ 6,605)+15%) / 35,296 = 0,54

Выбираем стратегию лидера т.к. К внп ≥ 0,45 ÷0,5

 

 

 

 

 

 

 

ИМ6. Определить меру риска как наиболее ожидаемый негативный результат.

При изучении статистики освоения новой продукции были получены следующие данные:

Группы проектов, п	Средняя сумма инвестиций, тыс. руб., I	Число проектов, υi	Число неудач, хi
I	240	12	2
II	400	8	1

n =  I * = 240 *(2/12) + 400* (1/8) = 90 тыс. руб.

При реализации двух проектов риски могут составить 90 тыс. рублей

 

П1. Определите нормативы чистой продукции изделий и объем нормативно-чистую продукцию предприятия исходя из следующих данных.

Себестоимость изделий: А – 200 руб., Б – 150 руб., В – 120 руб., Г – 250 руб., в том числе прямые материальные затраты и заработная плата производственных рабочих соответственно по изделиям: А – 110 и 50 руб., Б – 80 и 30 руб., В – 30 и 40 руб., Г – 100 и 80 руб.

Заработная плата промышленно-производственного персонала предприятия – 200 тыс. руб., в том числе производственных рабочих – 80 тыс. руб.

Годовой выпуск изделий: А – 1000 шт., Б – 1500 шт., В – 3000 шт. и Г – 800 шт.

Норматив рентабельности изделий по отношению к себестоимости обработки по всем изделиям равен 15%.

Показатели	А	Б	В	Г
Годовой выпуск, шт.	1000	1500	3000	800
Себестоимость, тыс. руб	200	150	120	250
Материальные  затраты в себестоимости продукции, тыс. руб.	110	80	30	100
Зарплата  производственных рабочих, тыс. руб.	50	30	40	80
Норматив  рентабельности по отношению к себестоимости обработки, %	15	15	15	15

 

   Зарплата  промышленно-производственного персонала предприятия составляет 200 млн. руб., в том числе производственных рабочих – 80 тыс. руб.

Решение:

1. Произведем  расчет нормативной прибыли на единицу продукции по формуле:

П  н = Ст * R

А = 200*15%=30 тыс. руб.

Б = 150*15%=22,5тыс. руб.

В = 120*15%=18 тыс. руб.

Г = 250*15%=37,5 тыс. руб.

2. Произведем  расчет норматива чистой продукции по формуле:

НПЧ = З пр+З оу+П н

А =50+200+30=280 тыс. руб.

Б =30+200+22,5=252,5 тыс. руб.

В =40+200+18=258 тыс. руб.

Г =80+200+37,5=317,5 тыс. руб.

3.Произведем  расчет объёма нормативно чистой продукции по формуле

VНПЧ=∑НПЧ * К

А=280*1000=280.000 шт.

Б=252,5*1500=378.750 шт.

В=258*3000=774.000 шт.

Г=317,5*800=254.000 шт.

    Ответ: нормативы чистой продукции изделий: А=280 тыс. руб., Б=252,5 тыс. руб., В=258 тыс. руб., Г=317,5 тыс. руб. Объем нормативной чистой продукции А=280.000 шт., Б=378.750 шт., В=774.000 шт., Г=254.000 шт.

П2. Определите процент выполнения плана по объему и ассортименту продукции.

Выполнение плана по выпуску продукции предприятием за отчетный период:

Изделия	Выпуск, тыс. руб.
	План	Факт
А	95,8	92,1
Б	84,3	86,8
В	45,7	45,7
Г	-	21,3

Решение

1. Фактическое выполнение в пределах плана (для расчета выполнения плана по ассортименту):

 

Впр.пл.ф = 92,1 + 84,3 + 45,7 = 222,1 тыс. руб.

2. Выпуск продукции по плану:

 

Впл = 95,8 + 84,3 + 45,7  = 225,8 тыс. руб.

 

3.Фактический выпуск продукции:

 

Вф = 92,1 + 86,8 + 45,7 + 21,3 = 245,9 тыс. руб.

 

4.Процент выполнения плана по объему:

 

(Вф/ Впл)*100% = (245,9 тыс. руб. / 225,8 тыс. руб.) 100% = 108,9%

 

5. Процент выполнения плана по ассортименту:

 

(Впр.пл.ф / Впл )*100 = (222,1/225,8)*100 = 98,36%

 

 

П3. Рассчитать заработную плату трех основных рабочих по сдельно-премиальной и сдельно-прогрессивной системе оплаты труда, а также заработную плату рабочего-подсобника, обслуживающего этих трех рабочих

Исходные данные:

• Количество отработанных часов в месяц – 176 часов
• Трудоемкость изготовления одного изделия – 0,2 н. часа
• Часовая тарифная ставка рабочих – 125 руб./час
• Фактическая выработка первого работника – 870 шт.
• Фактическая выработка второго работника – 1012 шт.
• Фактическая выработка третьего работника – 1078 шт.
• Премия за выполнение плана по сдельно-премиальной системе оплаты труда – 10%
• Премия за перевыполнение плана по сдельно-премиальной системе оплаты труда – 1%
• Исходная база повышения расценки при сдельно-прогрессивной системе оплаты труда – 105 %
• Повышение расценки при перевыполнении исходной базы – 50 %
• Часовая тарифная ставка рабочего-подсобника – 100 руб./час

Решение

 1.     Сдельная расценка основного рабочего

 Рсд = 125*0,2 = 31 руб

 2.     Прямая сдельная зарплата каждого работника

где ЧТС - часовая тарифная ставка рабочего соответствующего разряда, грн /час;

Н_ВР - норма времени на изготовление одного изделия, час/шт;

Н_ВЫР - норма выработки за один час, шт/час.

 = 31*870 = 26.970 руб

 31* 1012 = 31.372 руб

31* 1078 = 33.418 руб

 3.     Норма выработки по плану за месяц

Н_в = 176/ 0,2 = 880 шт в месяц

 4.     Процент выполнения плана для каждого работника

К_вп1 = 870/ 880 = 0,99  - план не выполнен

К_вп2 = 1012/880 = 1,15 – план перевыполнен на 15 %

К_вп3 = 1078/880 = 1,225 – план перевыполнен на 22,5%

5.     Коэффициент премирования

где П₁ - процент премии за выполнение плана;

П₂ - процент премии за перевыполнение плана;

П_ПП - процент перевыполнения плана работником.

 

 6.     Зарплата по сдельно-премиальной системе

= 26.970 (1+0) = 26.970 руб

= 31.372 (1+0,25) = 39.215 руб

= 33.418 (1+0,325) = 44.278,85 руб

7.     Зарплата по сдельно-прогрессивной системе

880*1, 05 = 924 шт

924 * 31 + (1012-924)*46,5 = 32.736 руб

924 * 31 + (1078-924)*46,5 = 35. 805 руб

 

Кб – коэффициент исходной базы повышения расценки.

8.     Косвенная расценка для подсобника

где Т_С -тарифная ставка рабочего-подсобника; О_Пi - плановый объем производства (или норма выработки) i-го обслуживаемого рабочего.

100/ (3*1/0,2) = 6,67 руб

9.     Заработная плата рабочего подсобника

где N - количество обслуживаемых рабочих;

 - косвенная сдельная расценка по i-му рабочему;

 - объем фактической выработки i-го рабочего.

6,67 (870+ 1012+1078) = 19743,2 руб

 

 

П4. Определить сумму налога на прибыль.

В отчетном периоде организация получила выручку от реализации продукции (без учета НДС) в сумме 120000 руб., получены штрафы за нарушение условий хозяйственного договора в сумме  2600 руб., дивиденды по акциям, принадлежащим организации в сумме 4500 руб.

Расходы поп производству и реализации продукции составили 40000 руб., уплачен штраф за нарушение налогового законодательства – 4000 руб., перечислено в экологический фонд – 6000 руб.

Решение:
1) Выручка без НДС - себестоимость + штрафы за нарушение хоз. договоров: 120000-40000+2600= 82600руб

2)Ставка налога на прибыль 20%.

Налог на прибыль: 82600*0,2=16520 руб.

Пояснения:
-Штрафы в бюджет за нарушение налогового законодательства не уменьшают налогооблагаемую прибыль;

- Если плательщик налога на прибыль получает доход в виде дивидендов от российской организации, обязанность по исчислению, удержанию и уплате налога с этого дохода возложена на организацию, выплачивающую дивиденды, так что этот доход тоже не облагается у организации налогом на прибыль.
-перечисления денег в эколог. фонды и творческие союзы -  не означает, что организация понесла расходы, которые уменьшают прибыль.

 

П5. Рассчитать сумму амортизационных отчислений по годам эксплуатации линейным и нелинейным способами, проанализировать полученные результаты с точки зрения налоговой оптимизации.

Приобретено и введено в эксплуатацию основное средство стоимостью 200 тыс. руб. и сроком полезного использования 5 лет и относящееся к активной части основных средств.

Решение:

При применении линейного метода норма амортизации объекта амортизируемого имущества определяется по формуле:

K = (1 / n) x 100%=1/5  x 100%=20%

где K - норма амортизации в процентах (рассчитывается к первоначальной или восстановительной стоимости объекта амортизируемого имущества);
n - срок полезного использования

Годовая сумма амортизации: 200000:5=40000 руб

 

При применении нелинейного метода норма амортизации объекта амортизируемого имущества определяется по формуле:
n - срок полезного использования

1)200 000 *20%=40 000 руб

2)(200 000-40 000) *20%=32 000 руб

3) (200 000-40 000-32 000) *20%=25 600руб

4) (200 000-40 000-32 000-25600) *20%=20480 руб

5) 200 000-40000-32000-25600-20480=81920 руб

 

При нелинейном способе в первый и второй год эксплуатации первоначальная стоимость списывается намного быстрее, чем при линейном. При нелинейном способе амортизация каждый год идет на уменьшение, а в последний год немного увеличивается, так как выплачивается остаточная стоимость. С точки зрения оптимизации налога на прибыль нелинейный метод выгоднее линейного. Поскольку вначале срока полезного использования он позволяет отнести на расходы большую часть стоимости амортизируемого имущества. Происходит это за счет высоких норм амортизации, установленных для амортизационных групп. В результате снижаются платежи по налогу на прибыль. Таким образом, основное средство более выгодно амортизировать нелинейным методом с точки зрения минимизации налога на прибыль

 

П6. Определите, какой из вариантов приобретения оборудования является предпочтительным для ресторана.

Ресторан рассматривает вопрос о приобретении оборудования. Первый вариант – лизинг за 600 тыс. руб. с рассрочкой платежа в течение четырех лет. Второй вариант – покупка на заводе-изготовителе за 480 тыс. руб. Ставка налога на прибыль равна К_Н = 24%. Предоплата Е_О и остаточная стоимость оборудования Q равны нулю. Можно получить кредит в банке под r = 12% годовых. Используется равномерное начисление износа.

 

Формулы расчета:

1) ежегодный лизинговый платеж:

LO = стоимость лизинга / рассрочка платежа,       

LО = 600 тыс. руб. /    4 года = 150 тыс. руб.                                                  

2) чистая приведенная стоимость посленалоговых платежей:

L = EO + (1 - KH) * LO * (1 -1/(1 + r)*n)/r

L = 0 + (1 – 0,24) * 150 *  1 -1 /(1+ 0,12)⁴ / 0,12= 0 + (1 – 0,24) * 150 * (1 – 0,6355182) / 0,12 = 346,26 тыс. руб.                                                      

E_О – предоплата;

K_Н – ставка налога на прибыль;

L_O – сумма периодических постоянных лизинговых платежей;

n -  срок реализации проекта;

r – процентная ставка за кредит;

i – период 1, 2, … n лет.

3) SO = сумма кредита / рассрочка платежа,

где S_O – ежегодный возврат кредита.

S_O = 480 тыс. руб. / 4 года = 120 тыс. руб.

4) АО = (первоначальная стоимость – остаточная стоимость) / 4 года,

где А_О – ежегодные амортизационные отчисления.

А_О = (480 – 0) /4 = 120 тыс. руб.

1 – 1/(1+ r)n                      n      Pi         Q

5) S = EO + (SO - KH * AO) * —————— + (1 – KH) * ∑ ——— - ———,

                                                                r                               i = 1  (1+ r)i  (1+ r)n

где S – чистая приведенная стоимость посленалоговых платежей по кредиту;

E_О – предоплата;

K_Н – ставка налога на прибыль;

S₀ – сумма периодических платежей по кредиту;

n -  срок реализации проекта;

r – процентная ставка за кредит;

i – период 1, 2, … n лет;

А_O – амортизационные начисления;

P_i – проценты по кредиту;

Q – остаточная стоимость объекта.

Составим таблицу погашения кредита при покупке оборудования:

Показатели тыс. руб.	Год 0	Год 1	Год 2	Год 3	Год 4
Возврат кредита SO	-	120	120	120	120
Остаток долга	480	360	240	120	0
Проценты по кредиту ri	-	57,6	43,2	28,8	14,4

Поясним, как заполняется таблица. Ежегодный возврат кредита определен выше. Каждое число второй строки, начиная с 3-го столбца, есть разность предыдущего числа 2-ой строки и числа из этого же столбца предыдущей строки. Каждое число 2-ой строки умножается на 0,12 и результат пишется в следующем столбце 3-й строки. Ежегодные амортизационные начисления равными долями рассчитаны выше.

Тогда чистая приведенная стоимость посленалоговых платежей в случае покупки за счет кредита равна                                

0 + (120 - 0,24 * 120) *  ( 1 -1 /(1+ 0,12)4 )   /  0,12 + (1 – 0,24) *

                                           

      57,6          43,2        28, 8       14,4

*  ———  +  ——— + ——— + ———     - 0 =

      1,12           1,12²        1,12³       12,2⁴

= 0 + 91,2 * 3,0373483 + 0,76 * [51,428571 + 34,438775 + 20,499271 + 9,1510495] – 0 =  0 + 277,00616+ 0,76  * 115,51765 – 0 = 277,00616 + 87,793414 = 364,80 тыс. руб.

Так как 346,26 тыс. руб. < 364,80 руб., то для ресторана выгоднее лизинг оборудования, чем его приобретение в кредит.

 

А1. Сравнить платежеспособность предприятия на начало и на конец года, с помощью коэффициентов текущей ликвидности, промежуточной ликвидности, абсолютной ликвидности на основе следующих данных:

Показатели	01.01.13	01.01.12
АКТИВ
Внеоборотные средства
Основные средства и нематериальные активы	92800	96520
Незавершенное строительство	0	0
Долгосрочные финансовые вложения	0	0
Итого внеоборотные активы	92800	96520
Оборотные активы
Сырье и материалы	4000	4300
Готовая продукция	1700	1755
Незавершенное производство	2000	2100
Прочие оборотные активы	0	0
НДС	300	963
Дебиторская задолженность свыше 12 мес	0	0
Дебиторская задолженность до 12 мес	200	500
Краткосрочные фин. вложения	0	0
Денежные средства	0	1051
Прочие активы	0	0
Итого: Оборотные активы	8200	10669
ВСЕГО АКТИВЫ	101000	107189
ПАССИВ
Капитал и резервы
Уставный капитал	90000	90000
Добавочный капитал	0	0
Капитал и резервы	90000	90000
Нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода	0	2309
Нераспределенная прибыль (убыток)  прошлых лет	0	0
Итого: Капитал и резервы	90000	92309
Долгосрочные и краткосрочные обязательства
Долгосрочные обязательства	0	0
Краткосрочные обязательства, всего	11000	14880
в том числе
Краткосрочные займы	3000	4000
Кредиторская задолженность	8000	10880
в том числе
перед поставщиками	5200	6872
по оплате труда	1500	1426
по соц.обеспечению	150	180
прочие кредиторы
авансы	473	780
внебюджетные фонды	27	32
бюджету	650	1590
Доходы будущих периодов
резервы предстоящих расходов…
Итого: Долгосрочные и краткосрочные обязательства	11000	14880
ВСЕГО ПАССИВЫ	101000	107189

Коэффициент текущей ликвидности

К_тл =

К_тл²⁰¹² = 10669/ 14880 = 0, 72

К_тл²⁰¹³ = 8200/ 11000 = 0, 75

Коэффициент промежуточной ликвидности

К_пл =

К_пл²⁰¹² = (1051+ 0+500) / 14880 = 0,1

К_пл²⁰¹³ = (0+0+200) / 11000 = 0,02

Коэффициент абсолютной ликвидности

К_ал =

К_ал²⁰¹²  = (1051+0) / 14880 = 0,1

К_ал²⁰¹³ = (0+0) / 11 000 = 0

В краткосрочном периоде быстрее обратить свои средства в денежный эквивалент возможно в 2013 году т.к. коэффициент текущей ликвидности больше. Но если от предприятия потребуют погашения всех обязательств, то в 2012 их можно будет погасить быстрее т.к. коэффициент абсолютной ликвидности выше. В промежуточном периоде коэффициент выше в 2012 году.

А2. Определить методом цепных подстановок или абсолютных разниц влияние количественных и качественных факторов на выручку от реализации продукции, если известно:

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Изменение (+,-)
1. Выручка от продажи продукции, руб.	2436894	3879689	1442795
2. Среднегодовая стоимость основных фондов, руб	38962	49899	10937
3. Фондоотдача, руб.	62,55	77,75	15,2

 

1. Метод цепных подстановок

В₁ = ОС¹ * Ф⁰ – ОС⁰* Ф⁰ = 49899*62,55 – 38962*62,55 = 3121182,45 – 2436894 = 684288,45

В₂ = ОС¹ * Ф¹ – ОС¹* Ф⁰ = 77,75*49899 – 77,75*38962 = 3879689-3121182,45 = 758506,55

∑ =  684288,45+758506,55  = 1442795

2. Метод абсолютных разниц

В₁ = (Ф¹ – Ф⁰)*С⁰ = (49899 - 38962)*62,55 = 684109,35

В₂ = (ОС¹ – ОС⁰)*Ф¹ = (77,75-62,55)*49899 = 758464, 8

∑ = 684109,35+ 758454,8 = 1442574,1

 

В данной задаче среднегодовая стоимость основных средств является количественным показателем, а фондоотдача качественным. Факторный анализ двумя методами показал, что количественный показатель сильнее повлиял на общую величину выручки. Качественный показатель имеет большее влияние, чем количественный.

 

А3. Определить методом цепных подстановок или абсолютных разниц влияние количественных (среднегодовая стоимость основных фондов) и качественных факторов на выручку от реализации продукции, если известно:

 

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Изменение (+,-)
1. Выручка от продажи продукции, тыс.руб.	25371	30706	5335
2. Среднегодовая стоимость основных фондов, тыс.руб	6752	7250	498
3. Фондоотдача, руб.	3,76	4,24	0,48

 

1. Метод цепных подстановок

В₁ = ОС¹ * Ф⁰ – ОС⁰* Ф⁰ = 7250*3,76- 6752*3,76= 27260-25371 = 1889

В₂ = ОС¹ * Ф¹ – ОС¹* Ф⁰ = 7250*4,24 – 7250*3,76= 30709 – 27260 = 3446

∑ = 1889 + 3446 = 5335

 

2. Метод абсолютных разниц

В₁ = (Ф¹ – Ф⁰)*ОС⁰ = (4,24 – 3,76)*6752 = 3240,96

В₂ = (ОС¹ – ОС⁰)*Ф¹ = (7250– 6752)*4,24 = 2111,52

∑ = 3240,96+ 2111,52 = 5352,48

 

Среднегодовая стоимость основных фондов является количественным показателем, а фондоотдача – качественным. Качественный показатель имеет наибольшее влияние на величину выручки.

 

 

А4. Провести анализ и рассчитать рентабельность продаж, рентабельность готовой продукции за отчетный год на основе следующих данных:

 

Показатели	Прошлый год	Отчетный год	Измене-ние (+,-)	Темп роста, %
1. Выручка от продажи продукции	23502	22705	-797	96,61
2. Себестоимость реализованной продукции	15800	16203	403	102,55
3. Управленческие расходы	2865	2206	-659	77,00
4. Коммерческие расходы	3100	4250	1150	137,10
5. Прибыль от продажи продукции	1737	46	-1691	2,65
6. Операционные расходы	1207	1605	398	132,97
7. Операционные доходы	900	1076	176	119,56
8. Внереализационные расходы	2350	1967	-383	83,70
9. Внереализационные доходы	2867	2010	-857	70,11
10. Прибыль до налогообложения	1947	- 440	-2387	-
11. Валюта баланса	16520	17465	945	105,72
-в т.ч. ср.год.стоимость основных средств	9780	9345	-435	95,55
-ср.год.стоимость нема-териальных  активов	325	350	25	107,69
-ср.год.стоимость текущих активов	6415	7770	1355	121,12

 Предыдущий год

Рентабельность продаж = (прибыль от продаж / выручка) *100 = (1737/ 23502)* 100 = 7,39

Рентабельность готовой продукции = ( прибыль от продаж / себестоимость)*100 =(1737/15800)*100 = 10,99

Отчетный год

Рентабельность продаж = (46/22705)*100 = 0,2

Рентабельность готовой продукции = ( 46/ 16203) *100= 0,28

Вывод: В предыдущем году предприятие было более рентабельно, чем в отчетном году по причине уменьшения разрыва между  выручкой и себестоимостью т.е. затраты на производство увеличились, а выручка при этом уменьшилась. Также увеличились коммерческие расходы. Это в комплексе снизило разные величины прибыли и привело к резкому снижению рентабельности.

 

 

А5.Провести анализ основных показателей работы предприятия с использованием абсолютных и относительных величин:

 

Показатели	2011 г.	2012 г.		% выполне ния плана	отклонения ±
		план	факт
1. Выпуск товарной продукции, тонн	5147	5200	5274	101,42	74
2. Оптовая отпускная цена 1 т. продукции, руб.	236,40	240,00	243,50	101,46	3,5
3. Полная себестоимость 1 т продукции, руб. коп.	181,85	180,12	180,64	100,29	0,52
4. Выручка от реализации товарной продукции, тыс. руб ( 1*2)	1216750,8	1248000	1284219	102,9	36219
5. Прибыль от реализации продукции, тыс. руб.  4 – (1*3)	280768,9	311376	331523,7	106,47	20147,7
6. Рентабельность продаж, % ( 5/4) *100	23,08	24,95	25,82	103, 49	0,87

 

 

А6. Определить темпы роста и прироста следующих показателей:

 

Годы	Выпуск продукции, т	Численность работающих, чел.	Стоимость основных фондов, тыс.руб.
2009	100	20	120
2010	120	22	125
2011	115	19	128
Темп роста 2009/2010	120%	110%	104,17%
Темп роста 2010/ 2011	115%	95%	102,4%
Темп прироста 2009/2010	20%	10%	4,17%
Темп прироста 2010/2011	15%	-	2,4%

 

 

 Темп роста = *100%

 

Темп прироста =  *100% - 100%

 

Анализ был проведен методом цепных подстановок. Выпуск  продукции и стоимость основных фондов растёт, а численность персонала снижается.